En una reunión la semana pasada, un exitoso emprendedor en serie que quiere convertirse en un inversor a tiempo completo comentó que volvería a la escuela para obtener un MBA a la edad de 45 años. ¿Pregunté por qué? La respuesta me sorprendió. A pesar de que este emprendedor había construido múltiples negocios (más allá de los $ 50 millones en ingresos anuales), se sentía inadecuado como inversionista potencial. Específicamente, citaron la incapacidad de leer los estados financieros de una empresa, incluido un balance general, etc. para determinar la salud y el valor de una empresa.
Me hizo detenerme y pensar. ¿Cuántos otros empresarios o propietarios de pequeñas empresas realmente saben cómo leer y usar estados financieros o incluso métricas financieras críticas para determinar la salud y el valor financiero de una empresa? Durante mi carrera en la construcción de un negocio de mil millones de dólares y la gestión de cuatro cambios de negocio, he encontrado que las siguientes métricas financieras a continuación son invaluables para comprender la salud del negocio, sin mencionar el valor potencial. Se trata de “indicadores clave de rendimiento” simples pero potentes, o KPI, como los llamamos. Todo propietario de una empresa debe conocer las métricas financieras a continuación para administrar una empresa exitosa, y mucho menos invertir en una empresa.
Ingreso real: Si bien la mayoría de la gente piensa en las ventas como ingresos, los ingresos, según mi definición, son dinero recibido en mano. Si vende algo y no le pagan de inmediato, puede crear la ilusión de que todo está bien, pero el flujo de efectivo es el rey y sin él, se arruinará.
Margen bruto: Sorprendentemente, muchos propietarios de pequeñas empresas no saben exactamente cuál es el margen bruto de sus productos y servicios. Aquí está la definición: el margen bruto son las ventas netas de una empresa menos su costo de bienes vendidos (COGS). En otras palabras, es el volumen de negocios que una empresa retiene después de incurrir en los costos directos asociados con la producción de los bienes que vende y los servicios que brinda. Desea que este número sea superior al 50% si es posible.
Beneficio real: No se trata de la cantidad de dinero que cree que ganó, sino del dinero real ganado después de que se hayan pagado todos los gastos e impuestos. Al analizar los gastos de una empresa, asegúrese de que el empresario / propietario de la pequeña empresa no mezcle los gastos personales con los gastos comerciales (por ejemplo, pagos del automóvil, pagos de la casa, etc.) para reducir deliberadamente las ganancias netas y los impuestos a pagar. Si bien es potencialmente bueno para el empresario / propietario de una pequeña empresa, sesga las verdaderas ganancias de la empresa.
El efectivo es el rey: Puedes entregar un millón de dólares al mes y arruinarte. Si necesita construir el producto (pagar los gastos por adelantado) y luego vender el producto a través de un canal de distribución, esperará de 60 a 90 días o más para recibir el pago. Este podría ser un modelo comercial inalcanzable a largo plazo, a menos que su volumen de ventas sea alto, haya comenzado con una gran reserva de efectivo o su margen bruto sea tan alto (75% o más) que pueda permitirse. . regresó. El efectivo es el combustible que hace funcionar su negocio; haga todo lo posible para maximizar el flujo de caja.
Cuentas por cobrar: Este es el dinero que le deben las empresas. A menudo se pasa por alto, esta es un área del negocio en la que podría pagar bien al personal. El dueño de una pequeña empresa me llamó una vez un viernes para decirme que acababa de pagar la nómina con su tarjeta de crédito. Fue un negocio de $ 2.5 millones. Resulta que tenían varios clientes que les debían más de $ 400,000 y habían estado atrasados durante al menos 60 días. Contratamos a un contratista de cuentas por cobrar, le ofrecimos un pago de comisión del 10% sobre cualquier factura vencida que pudieran cobrar dentro de los próximos 30 días. Fueron agresivos sin ser ofensivos y recaudaron $ 320,000 en 30 días. Si está haciendo el trabajo, asegúrese de tener procesos establecidos para recibir el pago. Recuerde, el flujo de caja es el rey.
Cuentas por pagar: El mejor consejo que puedo dar a los empresarios y propietarios de pequeñas empresas es que no gasten dinero. O al menos, no gaste dinero que no tiene que hacerlo. Evite los arrendamientos sin una cláusula de salida, evite cualquier equipo que realmente no necesite, mantenga el negocio intencionalmente ligero. Si hay un seminario que todos los empresarios y propietarios de pequeñas empresas deberían realizar, debería ser un seminario sobre negociación. La calidad de sus negociaciones podría tener un impacto en el potencial futuro de su negocio.
Uso de los empleados: Esta es un área que la mayoría de la gente ignora (a menos que esté en la industria de servicios personales) y más emprendedores y propietarios de pequeñas empresas deberían prestar atención. Si es posible, asigne un valor de «horas facturables o facturables» a sus empleados y mida el impacto de los empleados en los ingresos. Al hacer esto, es posible que descubra dónde van la mayoría de las contribuciones de ingresos y cuántos ingresos puede generar por empleado antes de tener que contratar a otro empleado para evitar el agotamiento de los empleados.